A Somec il 60% di Blusteel

Somec ha acquisito il 60% del capitale di Bluesteel, società specializzata nei sistemi ingegnerizzati di facciate e serramenti. Fondata nel 2001 a Treviso, Bluesteel sviluppa circa l’80% del suo fatturato nei mercati internazionali, con un focus particolare in Gran Bretagna, Svizzera e Danimarca. Roberto Savian resta amministratore delegato della società, fino all’approvazione del bilancio al 31 dicembre 2025. 

Il prezzo per l’acquisizione prevede una componente fissa, pari a 1,5 milioni di euro, che sarà corrisposta alla data del closing, oltre ad una componente variabile a titolo di earn-out per un importo massimo complessivo pari a 0,5 milioni di euro, da corrispondersi entro il 30 giugno 2022, sulla base di obiettivi predeterminati parametrati ai risultati di bilancio 2021. Contestualmente al closing è previsto  da parte di Somec il versamento in conto capitale di 1 milione di euro in favore della società neoacquisita. L’operazione verrà interamente finanziata attraverso l’impiego di mezzi propri. Gli accordi vincolano il restante 40% delle quote a diritti di opzione put and call, esercitabili dall’approvazione del bilancio della società al 31 dicembre 2025 e fino al 30 giugno 2026. Il valore di esercizio dell'opzione put and call sarà basato sul valore medio dell’Ebitda normalizzato dei due esercizi precedenti l’esercizio dell’opzione, a cui verrà applicato un moltiplicatore pari a 5,5 al netto della Pfn calcolata alla data di esercizio dell’opzione.

L'operazione si inserisce nell’ambito del consolidamento internazionale della divisione Landscape, dove il Gruppo è attivo e in costante espansione negli Stati Uniti attraverso la controllata Fabbrica, acquisita nel 2018 e specializzata nello sviluppo di involucri vetrati per edifici destinati al mercato americano. L’ingresso di Bluesteel consentirà di espandere più velocemente il business civile in Europa. Nel corso del 2020 Bluesteel ha realizzato un valore della produzione pari a 5,1 milioni di euro con Ebitda pari a circa 0,2 milioni di euro, patrimonio netto di circa 2,1 milioni di euro e Pfn gativa pari a 0,8 milioni di euro. Il backlog della società ha raggiunto al 31 dicembre 2020 il valore di 16 milioni di euro, di cui circa 4,5 milioni di euro realizzati nel primo semestre 2021, con un orizzonte temporale delle commesse in portafoglio fino al 2022.

"L’obiettivo - ha commentato il presidente di Somec Oscar Marchetto - è creare sinergia tra i business e mettere a sistema competenze e network per consolidare la nostra presenza nei sistemi ingegnerizzati di facciate. Il know-how di Bluesteel nel realizzare prodotti innovativi e ad alte performance, supportato da sistemi certificati LEED di cui l’azienda possiede vari brevetti, rafforzerà inoltre la nostra capacità di rispondere efficacemente alle richieste di sviluppo ecosostenibile del mercato. "Abbiamo sempre declinato le offerte che negli anni ci sono state avanzate da altri player, ma in questo caso la strategia e i valori aziendali di Somec ci hanno convinti ad entrare nel Gruppo. Sono certo che la caratura e la capacità di creazione di valore espressa a livello di gruppo aiuterà Bluesteel negli obiettivi di crescita del prossimo futuro" ha evidenziato l'ad Savian.